От «собрано» к «сделано»

Текст: Ксения Кондратьева

Приток прямых иностранных инвестиций в Индию вырос в 2016 году на 18%, до рекордных 46,4 млрд долларов. При этом большая часть этих денег (7,5 млрд) была направлена в сектор услуг, вторым в списке значится сектор телекоммуникаций (5,5 млрд). Таковы данные Департамента промышленной политики Индии.

Приглядевшись к «рекордным» цифрам, лег­ко заметить, что основной объем инвестиций с момента запуска «Делай в Индии», как и ра­нее, приходится на сферы услуг, программного обеспечения и торговли. Рост ПИИ в размере 48% едва ли затронул сферу производства, за ис­ключением разве что автомобильного сегмента. Он соответствовал идеям Моди еще до того, как правительство выступило с этой инициативой.

Отчет государственного центра Niti Aayog (который в 2015 году заменил существовавшую с 1950-х годов плановую комиссию) отмечает, что на электронную промышленность с 2000 по 2015 год пришлось лишь 1,68 млрд долла­ров, или 0,66% от общего притока в размере 258 млрд. Отвечая на вопрос депутатов о вли­янии программы «Делай в Индии» на сектор электроники в ходе специальной парламентской сессии в декабре 2016 года, министр торговли и промышленности Индии Нирмала Ситтара­ман отметила, что «общий приток ПИИ в сек­тор вырос с 96,94 млн долларов в 2014/2015 финансовом году до 208,39 млн долларов в 2015/2016 финансовом году».

Интересно, что за несколько месяцев до это­го глава Министерства электроники и IТ Рави Шанкар Прасад, выступая перед журналиста­ми, заявил, что приток инвестиций в сектор производства электроники достиг рекордных 1,23 трлн рупий (18 млрд долларов). Возможно, он ссылался на отчет Ассоциации электроники и полупроводников (IESA), которая лоббирует интересы местных производителей компонен­тов компьютеров и электроники. В 2016 году ассоциация обнародовала статистику, согласно которой с момента запуска про­граммы «Делай в Индии» правительство страны получило 156 предложений о предпо­лагаемых инвестициях в объеме 1,14 трлн ру­пий (17 млрд долларов) в сектор производства электроники (в Индии для этой сферы часто используется аббревиатура ESDM – Electronics System Design and Manufacturing), что в шесть раз больше, чем ранее. Заметим, ключевое слово здесь – «предполагаемые инвестиции».

Тем не менее огромный внутренний спрос – как результат роста численности среднего класса и проникновения интернета в Индии, а также дигитализация всех сфер жизни – основные фак­торы роста сферы производства электроники. По данным исследования IESA и EY, совокуп­ный среднегодовой темп роста сектора в бли­жайшие годы составит 16–23%, к 2020 году его объем достигнет 171–228 млрд долларов.

Государственная политика – еще один фактор, влияющий на развитие рынка. Для стимулирова­ния роста власти Индии ввели специальный тамо­женный и налоговый режим, запустили программу субсидий для местных производителей Modified Special Incentives Package Scheme (M-SIPS – де­тище предыдущего правительства). В 2015 году новый кабинет министров запустил программу «преференциальных закупок для нужд государ­ства» (Preference for Domestically Manufactured Electronic Goods, или PMA), отдающую предпо­чтение местным производителям. Правитель­ством был также создан Фонд развития электро­ники, который может инвестировать в венчурные фонды, предоставляющие капитал компаниям – разработчикам новых технологий.

Все это привело к тому, что за последние пару лет десятки глобальных игроков, включая Samsung, Foxconn, LG, Lenovo, Xiaomi, и их местные конкуренты, специализирующиеся на выпуске мобильных телефонов, запустили в Ин­дии свои производства.

Только в 2015 году индийский производитель смартфонов Karbonn Mobile открыл фабрику в Нойде, китайская Lenovo приступила к сборке смартфонов на фабрике в Ченнаи совместно с сингапурской Flextronics International. Китай­ский гигант Xiaomi Corp в партнерстве с тай­ваньской Foxconn начал производство смартфо­нов на фабрике в штате Андра Прадеш. И список этих примеров можно продолжать.

«За последние два года мы инвестирова­ли более 500 млн долларов в Индию, так как это основной рынок для нас за пределами Ки­тая, – рассказал BRICS Business Magazine Ману Джейн, вице-президент Xiaomi и генеральный директор Xiaomi India. – В 2015 и 2017 годах мы объявили об открытии двух фабрик в партнер­стве с Foxconn. Учитывая эти две фабрики, более 95% смартфонов Xiaomi, продаваемых в Индии, теперь производятся внутри страны».

По словам Джейна, инициатива «Делай в Индии» позволила Xiaomi отладить качество и эффективность производства при меньших за­тратах – что отражается на низкой цене смарт­фонов, в результате чего выигрывают конечные потребители. В 2016 году доходы Xiaomi в Ин­дии превысили 1 млрд долларов.

Викас Джейн, создатель индийского произво­дителя Micromax, заявил в 2016 году, что одной из главных целей компании будет «производ­ство 100% продукции в Индии. Учитывая уже работающую фабрику в Рудрапуре, мы теперь планируем открыть еще три предприятия, инве­стируя более 460 млн долларов и создавая более 10 тыс. рабочих мест к 2017 году». На запрос из­дания о достигнутых результатах в Micromax не ответили.

В целом, по данным Министерства электро­ники и IТ, за последние два года в Индии было запущено более 40 новых производств мобиль­ных телефонов и около 30 – компонентов. Вы­пуск телефонов внутри страны выросло со 110 млн штук в 2015/2016 финансовом году (8 млрд долларов в стоимостном выражении) до 175 млн (14 млрд долларов) в 2016/2017 финан­совом году.

Спор с яблоком

Однако реальный масштаб программы «Делай в Индии» применительно к сектору электро­ники, а также потенциал влияния этой инициативы на экономику Индии в целом стали пред­метом бурных обсуждений после того, как Apple обратилась к правительству с предложением производить смартфоны в Индии. Правда, ком­пания выдвинула свои условия – освобождение от налогов и таможенных пошлин на ввоз ком­плектующих сроком на 15 лет.

Несмотря на то что к моменту выхода номера в печать правительство Индии не огласило офи­циальную позицию по этому вопросу (по той же причине представители Apple в Индии отка­зались комментировать переговоры с властями, а также дальнейшие планы компании), местные СМИ сообщают, что власти, скорее всего, не пойдут на подобные уступки. Основной причи­ной называется долгожданный переход Индии на новую налоговую систему – так называемый единый налог на товары и услуги (GST) в июле 2017 года. Он заменит более 10 косвенных на­логов, взимаемых центральным правительством и властями штатов.

Сегодня материалы для изготовления мо­бильных телефонов (за исключением зарядных устройств, аккумуляторов и наушников) не об­лагаются базовой и компенсационной пошли­нами. Поскольку под «производством» Apple на самом деле имеет в виду сборку телефонов из импортных комплектующих, компании было важно добиться отмены пошлин как до введе­ния режима единого налога, так и после.

В случае с Apple важно, что, исходя из простой логики инвестора, она добивалась от правительства гарантий ясности и последовательности. Индия славится своей непредсказуемостью – политика для отдельных секторов промышленности, правила и даже законы здесь могут измениться в одночасье.

Годом ранее для увеличения добавленной стоимости производимой в Индии продукции правительство запустило программу «Поэтап­ного производства». В ее рамках начиная с 2016 года на импорт наушников, зарядных устройств и аккумуляторов налагается пошлина в 12,5%, тогда как местные производители освобожда­ются от пошлин на ввоз компонентов, при этом платят акцизный налог на готовую продукцию по ставке 2%. В начале 2017 года, перед приня­тием годового бюджета страны на следующий финансовый год, Министерство электроники и IТ предложило распространить эти правила еще на пять видов компонентов, предназначен­ных для сборки мобильных телефонов, чтобы подстегнуть внутреннее производство. Однако налоговое управление выступило против.

По мнению отраслевых игроков, в случае с Apple важно не столько то, что компания не пыталась получить налоговых и таможенных послаблений, сколько то, что, исходя из простой логики инвестора, она добивалась от правитель­ства гарантий ясности и последовательности. Индия славится своей непредсказуемостью – политика для отдельных секторов промышлен­ности, правила и даже законы здесь могут изме­ниться в одночасье (некоторые из крупнейших телекоммуникационных операторов понесли большие потери в результате отмены лицензий на основании предположения о коррумпиро­ванности ранее проведенного тендера).

Make, made, made?

Согласно отчету Niti Aayog, внутреннее по­требление электронных товаров в Индии в 2014–2015 годах достигло уровня 63,6 млрд долларов, около 58% этого объема было импор­тировано. Эксперты и участники рынка считают, что даже при условии полноценной имплемента­ции программы «Делай в Индии» в сфере про­изводства электроники импорт комплектующих не снизится. Причина проста: в Индии не созда­ются реальные производства, всего лишь сборка,

 и большинство компонентов по-прежнему им­портируется из Китая. Эксперты отмечают, что добавленная стоимость, создаваемая в процессе такого «производства», не превышает 5–6%.

«По нашим оценкам, в 2016 году в Индии произведут более 180 млн мобильных телефо­нов на сумму 9 млрд долларов (в розничных ценах). В целом в стране будет продано 267 млн телефонов на 13 млрд долларов. Однако добав­ленная стоимость индийских производителей составит всего 650 млн. Это значит, что на лока­лизованное производство приходится не более 6% цены произведенных телефонов», говорится в совместном исследовании Института менед­жмента в Бангалоре и компании Counterpoint Research.

В том же отчете отмечается, что в Китае, где производственная экосистема развивалась в те­чение двух десятилетий, добавленная стоимость, создаваемая за счет локализации, доходит до 70%. В Корее и на Тайване этот показатель превышает 50%, а Вьетнам и Бразилия уже вышли на уровень 30 и 20% соответственно.

Сегодня производители мобильных телефо­нов ввозят в Индию крупноузловые детали, в том числе монтажную плату и набор микрочипов, на долю которых приходится более половины стоимости телефона. Большинство других компо­нентов, включая экран, Wi-Fi-антенны, микро­фоны, тоже импортируются отдельно. К этому при сборке добавляются «сделанные в Индии» компоненты: батарея, зарядное устройство, USB-кабель и наушники, и в результате готовое изделие помещается в коробку вместе с аксессу­арами и инструкцией по эксплуатации.

В апрельском отчете компания CMR отмечает, что в конце 2016 года Samsung, Intex и Foxconn оставались тремя крупнейшими производите­лями оригинального оборудования в Индии. Главный подрядчик в стране – Foxconn. Фабри­ка компании в штате Андра Прадеш производит телефоны для Asus, Gionee, InFocus, Microsoft, Oppo и Xiaomi.

«Позитивным эффектом программы “Делай в Индии” можно назвать привлечение иностран­ных производителей для создания здесь сбороч­ного производства, эта задача постепенно реша­ется. Однако в то же время это пока не привело к укреплению позиций местных брендов. Нужно вернуться к рассмотрению инициатив, которые ориентированы на расширение возможностей индийских производителей в рамках глобально­го торгового режима», – считает Фейсал Кавуса, главный аналитик CMR. «Программа “Делай в Индии” должна не только привлекать произво­дителей, но давать стимулы (особенно для мест­ных брендов) к созданию растущей экосистемы. В противном случае мы видим, как иностранные компании, особенно китайские, завоевывают ры­нок за счет индийских компаний», – добавил он.

С ним соглашается М. Х. Видьяшанкар, прези­дент Ассоциации электроники и полупроводни­ков Индии (IESA). «Мы видим огромный приток инвестиций. Но если вы спросите меня, сколько добавленной стоимости создается на практике… Нужно учитывать разницу между “Делай в Ин­дии” (Make in India) и “Сделано в Индии” (Made in India). Последнее (MADE) можно рассма­тривать как аббревиатуру: М (Made) – произво­дить, A (Assemble) – собирать, D (Design) – про­ектировать, E (Engineering) – конструировать. В Индии уже все хорошо в плане сборки, но нам предстоит пройти длинный путь, чтобы достичь уровня разработки и проектирования. Но это произойдет», – сказал Видьяшанкар в интервью BRICS Business Magazine.

Создавая экосистему

Если происходящее идет вразрез с программой «Делай в Индии», то что же дальше? Развивать экосистему производства компонентов, счита­ют игроки рынка. Страна стремительно меняет­ся, делая подобные планы более чем реальными. Однако на достижение полного цикла потребу­ется время.

«Индия обладает рабочей силой, формирующимся каналом поставок, природными ре­сурсами, необходимыми для производства, на­пример железной рудой и алюминием, хлопком, углем для выработки энергии. Все это поможет ей стать привлекательным направлением для производства, – считает Ману Джейн из Xiaomi India. – Проблемы, с которыми сталкивается Индия, – это отсутствие инфраструктуры, не­эффективность перевозок, низкая скорость ин­тернета, высокие расходы на электроэнергию и налоговые реформы. Дифференциальная на­логовая ставка в различных штатах – тоже про­блема. Налоговые ставки в Индии гораздо выше, чем в некоторых других странах. Сейчас в Ин­дии ведутся разговоры о повышении прозрач­ности налоговой системы, речь идет не столько о пониженных налоговых ставках, сколько об адекватности налогового администрирования, что обеспечило бы внятность, последователь­ность налоговой политики. Мы надеемся, еди­ный налог сможет решить эти проблемы».

Санджай Джоши, менеджер по стране в Edimax (производитель оборудования для беспроводных сетей), рассказал в разговоре с BRICS Business Magazine, что компания недав­но начала контрактное производство некоторых продуктов из своей линейки, в частности порта­тивных зарядных устройств, в Индии, тогда как все остальные делает в Китае и на Тайване.

«Есть несколько причин, почему мы хотим сосредоточиться на контрактном узловом про­изводстве в Индии. Мы можем получить про­дукт гораздо быстрее, чем из Китая или с Тай­ваня, а в условии, когда рынок растет, а маржа сокращается (поскольку этот продукт уже стал массовым), срок выхода в продажу становится очень важным моментом», – объясняет Джоши.

В то же время, добавляет он, такие продукты, как USB-флеш-накопители, не могут быть про­изведены в Индии, так как 80% стоимости про­дукта составляет именно память, на которую в Индии распространяется высокая таможен­ная пошлина. «Поэтому не все здесь происхо­дит так быстро, хотя я вижу, как разрастаются производители зарядных устройств, светоди­одных мониторов, телефонов. Я вам скажу так: многие заводы в Китае разоряются, и они об­виняют премьер-министра Индии в том, что он отбирает рабочие места», – добавляет Джоши.

Имран Мерчант, руководитель отдела продук­тов индийской компании Fox Mobiles, соглаша­ется, что производство телефонов растет быстро из-за отмены пошлин, но страна по-прежнему отстает от более зрелой экономики – Китая. «Индия должна найти свой собственный путь, и хотя производство важно, делать ставку толь­ко на него, как в случае с Китаем, бесполезно. В конечном счете, мы придем к тому, что мест­ные игроки будут больше сосредоточены на ус­лугах, таких как инновации и дизайн, тогда как крупные иностранные игроки будут заниматься аутсорсингом низкоквалифицированной рабо­чей силы в Индии», – уверен Мерчант.

Очевидно, что Индии еще предстоит преодо­леть множество сдерживающих факторов, что­бы от «количественных» инвестиций перейти к «качественным», несмотря на то что в целом инвестиционный климат несколько улучшился в последние годы, а качество производственной базы и рабочей силы растет.

«Если намерения в отношении “Делай в Ин­дии” серьезные, то нужно начать с создания зоны свободной торговли, как в Дубае, в Сингапуре. Все, что туда привозится, все, что оттуда вывозится, не облагается налогом и пошлинами. Кроме того, (правительство) должно увеличить преференции для экспортеров, это создаст до­полнительные стимулы для создания заводов и рабочих мест. Они (правительство) должны на­чать предлагать бесплатную инфраструктуру, бес­платную электроэнергию, воду, свободу от поли­тического вмешательства и коррупции – это то, что нужно данному сектору», – говорит в беседе с BRICS Business Magazine А. М. Маннан, глава по Индии компании Corsair (производитель ком­плектующих ПК и периферийных устройств).

М. Х. Видьяшанкар напоминает, что 20 лет на­зад, когда автопром Индии был в самом начале развития и в страну начали приходить глобаль­ные игроки, никакой экосистемы производства компонентов не существовало. На ее создание потребовалось два десятилетия. «Сегодня сек­тор тотально трансформировался. Каждый круп­ный автопроизводитель в мире имеет базу в Ин­дии. Два года назад Индия была крупнейшим экспортером автомобилей в мире. Да, Китай про­изводит больше, но Индия экспортирует больше автомобилей, чем Китай, – говорит он. – Теперь и в сфере электроники нужно развивать экосисте­му производства компонентов, и если в Индию придут такие громкие имена, как Apple и другие, этот процесс получит огромный толчок».